高配当株とETFどっちがいい？初心者向けに違いやメリット・デメリットを徹底比較
raboはじめに
「高配当株と高配当ETFはどっちを選べばいいの？」
高配当株投資を始めようとすると、多くの人が最初に悩むポイントです。
個別株には魅力がありますが、ETFにも多くのメリットがあります。
例えば、
- 配当金を多く受け取りたい
- リスクを抑えたい
- 銘柄選びが苦手
- 長期で資産形成したい
など、目的によっておすすめは変わります。
この記事では、高配当株と高配当ETFの違いを比較し、それぞれのメリット・デメリット、初心者にはどちらがおすすめなのかをわかりやすく解説します。
高配当株とは？
高配当株とは、配当利回りが比較的高い企業の個別株を購入する投資方法です。
企業を自分で選び、保有している間は定期的に配当金を受け取れます。
代表的な銘柄には、
- NTT
- KDDI
- 三菱UFJフィナンシャル・グループ
- 三菱商事
- 伊藤忠商事
などがあります。
企業によって配当利回りや成長性は異なるため、自分で分析する必要があります。
高配当ETFとは？
ETF（上場投資信託）は、多くの企業へまとめて投資できる金融商品です。
高配当ETFは、高配当企業を数十〜数百社組み入れて運用されています。
代表的なETFには、
米国ETF
- VYM
- HDV
- SCHD
- SPYD
日本ETF
- NF・日経高配当50ETF（1489）
- NEXT FUNDS 日本高配当株ETF（1494）
などがあります。
1つ購入するだけで分散投資できるのが最大の特徴です。
高配当株のメリット
① 配当利回りが高い銘柄を選べる
自分で企業を選べるため、高い配当利回りの銘柄を組み合わせられます。
うまく選べばETF以上の利回りを目指すことも可能です。
② 増配企業へ投資できる
毎年配当金を増やしている企業へ集中投資できます。
増配が続けば将来的な配当収入も大きく増えていきます。
③ 株主優待がもらえる
日本株なら株主優待がある企業も多くあります。
ETFには株主優待はありません。
④ 自由にポートフォリオを作れる
好きな企業だけを選んで投資できます。
自分だけの高配当ポートフォリオを作れるのは個別株ならではの魅力です。
高配当株のデメリット
① 銘柄選びが難しい
企業分析が必要になります。
初心者には少しハードルが高い部分です。
② 減配リスクがある
1社の業績が悪化すると配当金が減ることがあります。
場合によっては無配になるケースもあります。
③ 分散投資に資金が必要
10〜20銘柄に分散するには、ある程度まとまった資金が必要になります。
高配当ETFのメリット
① 自動で分散投資できる
ETF1本で数十〜数百社へ投資できます。
初心者でもリスクを抑えやすい投資方法です。
② 銘柄分析が不要
企業を1社ずつ調べる必要がありません。
投資初心者でも始めやすいのが魅力です。
③ 倒産リスクを抑えられる
仮に1社が業績悪化してもETF全体への影響は小さくなります。
個別株より安心感があります。
④ 長期投資に向いている
基本的に銘柄の入れ替えは運用会社が行います。
自分で管理する手間が少なく済みます。
高配当ETFのデメリット
① 信託報酬がかかる
ETFは運用管理費用（信託報酬）が毎年発生します。
大きな負担ではありませんが、個別株にはないコストです。
② 株主優待がない
ETFでは株主優待は受けられません。
優待投資が目的なら個別株が向いています。
③ 配当利回りは平均的
ETFは分散投資のため、個別株より利回りがやや低くなる場合があります。
高配当株とETFを比較
| 比較項目 | 高配当株 | 高配当ETF |
| 配当利回り | ◎ | ○ |
| 分散投資 | △ | ◎ |
| 銘柄分析 | 必要 | 不要 |
| 株主優待 | ◎ | × |
| 管理の手間 | △ | ◎ |
| 初心者向き | ○ | ◎ |
ETFは初心者向け、個別株は中級者向けと言えるでしょう。
初心者におすすめなのは？
投資初心者なら、高配当ETFから始めるのがおすすめです。
理由は、
- 分散投資できる
- リスクを抑えられる
- 銘柄選びで迷わない
- 少ない知識でも始められる
からです。
一方、企業分析に興味があり、配当金を最大化したい人は個別株にも向いています。
両方を組み合わせる方法もおすすめ
最近は、
- 高配当ETFを土台にする
- 気に入った個別株を追加する
という投資方法も人気です。
例えば、
- VYM＋NTT
- SCHD＋KDDI
- HDV＋三菱商事
などの組み合わせなら、分散投資と配当金アップの両方を狙えます。
私の考え方
私なら、投資を始めたばかりの方には高配当ETFからスタートすることをおすすめします。
ETFで投資に慣れた後、気になる個別株を少しずつ追加していく方が、無理なく知識も経験も身につきます。
最初から個別株だけに集中すると、銘柄選びで失敗するリスクもあるため、初心者は焦らず段階的に進めることが大切です。
初心者におすすめの考え方
迷ったら次のように考えましょう。
- 少額から始めたい → ETF
- 手間を減らしたい → ETF
- 配当金を増やしたい → 個別株
- 株主優待も欲しい → 個別株
- リスクを抑えたい → ETF
- 両方のメリットを取り入れたい → 組み合わせ
自分の投資スタイルに合わせて選ぶことが、長く続けるコツです。
まとめ
高配当株と高配当ETFは、どちらも配当金を受け取りながら資産形成を目指せる魅力的な投資方法です。
高配当株がおすすめな人
- 配当利回りを重視したい
- 株主優待が欲しい
- 自分で企業を選びたい
高配当ETFがおすすめな人
- 分散投資したい
- 手間をかけたくない
- 初心者でも安心して始めたい
どちらか一方に決める必要はありません。
ETFを中心に運用しながら、気になる高配当株を少しずつ組み合わせる方法も非常におすすめです。
